收益率曲线拟合技术（ppt 19）

资料简介：

收益率曲线参数模型的一般方法
一、符号定义
贴现函数

表示在时间T支付的现金流       在时间t的贴现系数
其中，     为函数的参数向量
债券理论价格 

         表示债券j的理论价格
         表示该债券现金流向量
收益率曲线参数模型的一般方法
二、一般方法
     假设       我们可以获得一组现金流向量        已知，无违约风险，在时间t的市场价格为       的债券
     同时，我们构造假想的                       函数形式
     （样条法中，即为分段的样条函数）
 求       使                      最小
 我们表示为
     
 由此          向量，我们即可得知                       从而得出瞬时远期利率期限结构
 

 

..............................

上一篇：投资者收益、风险和行为研究报告(pdf 55页

下一篇：2006年新股收益回顾及策略(PDF 10)

温泉小镇度假区二期建设项目可行性研究报告(doc 102页)

个人的收入与理财培训(ppt 40页)

会计学之收入费用和利润培训资料(pdf 68页)

财政学之税收收入(PPT 47页)

证券的投资收益与风险(ppt 32页)

财政收入总论(ppt 59页)